MBA-05-002

Corporate Finance and Controlling

Siehe Studienverlaufsplan

Pflicht

Prof. Dr. Marco Wölfle

Deutsch / Englisch

Mind. 1 x jährlich

1 Semester

150 Std.

Verteilung im Präsenzstudium:

Präsenz: 32 Std. | Selbststudium: 56 Std. | Transfer: 62 Std.

Verteilung im Onlinestudium:

Präsenz: 2 Std. | Selbststudium: 86 Std. | Transfer: 62 Std.

5 CP

Klausur (60 min.) oder Mündliche Prüfung oder Case oder Transferarbeit (6-8 Seiten)

Präsenzstudium: Seminar (Präsenzlehre (Classroom/Webinar), ergänzend Selbststudium und Transfer, ggf. E-Learning, Pre- und Post-Reading.

Onlinestudium: Selbststudium (online-gestützt), ergänzend Präsenzlehre (Classroom/Webinar) und Transfer

• Grundsätze der Finanzbuchhaltung

  • Einführung in die internationale Rechnungslegung und Berichterstattung

  • Geschäftstransaktionen und Buchhaltungssysteme

  • Finanzberichte

• Finanzanalyse

• Analyse von Finanzberichten und Finanzkennzahlen

• Gewinnbegriffe (EBT, EBIT, EBITDA) und Leistungsmessung

• Unternehmensfinanzierung

  • Kapitalstruktur

  • Kapitalkosten

  • Eigenkapital-, Fremdkapital- und Hybridfinanzierung

• Controlling

  • Leistungsmanagement

  • Liquidität, Cash-Management und Betriebskapitalmanagement

  • Shareholder Value und wertorientierte Steuerung

• M&A und Unternehmensbewertung

  • Grundsätze der Bewertung und Finanzmodellierung

  • Unternehmensbewertung mit Discounted Cash Flow (DCF) und Multiplikatoren

  • Alternative Methoden der Unternehmensbewertung

• Principles of Financial Accounting

  • Introduction to International Accounting and Reporting

  • Business Transactions and Accounting Systems

  • Financial Statements

• Financial Analysis

• Financial Statement Analysis and Financial Ratios

• Profit concepts (EBT, EBIT, EBITDA) and Performance Measurement

• Corporate Finance

  • Capital structure

  • Cost of Capital

  • Equity, Debt, and Hybrid Financing

• Financial Controlling

  • Performance Management

  • Liquidity, Cash Management, and Working Capital Management

  • Shareholder Value and Value-based Management

• M&A and Company Valuation

  • Principles of Valuation and Financial Modelling

  • Company valuation using Discounted Cash Flow (DCF) and Multiples

  • Alternative Methods of Company Valuation

Das Modul ist ohne Vorkenntnisse studierbar.

Nach erfolgreichem Abschluss des Moduls sind die Studierenden in der Lage:

• Die Rahmenbedingungen der internationalen Rechnungslegung benennen zu können und die Auswirkungen verschiedener Rechnungslegungsstandards zu bewerten.

• Einen Jahresabschluss und seine wesentlichen Bestandteile zu verstehen.

• Eine Diskussion über die Bedeutung von Kapitalflüssen zu führen.

• Finanzberichte und Unternehmen durch die Anwendung von Kennzahlen präzise zu analysieren und zu bewerten.

• Kritisch über die erlernten Analysemethoden zu reflektieren und diese in der Praxis anzuwenden.

• Prinzipien und Instrumente der wertorientierten Unternehmenssteuerung zu erörtern und anzuwenden.

• Theoretische und praktische Zusammenhänge zwischen Investitions- und Finanzierungsentscheidungen zu verstehen.

• Investitionsentscheidungen zu beurteilen und eigenständig fundierte Entscheidungen zu treffen.

• Finanzielle Reportingsysteme zu verstehen, zu entwerfen und anzuwenden.

• Die Kalkulation und Weiterentwicklung des Financial Modelling sowie der Kapitalflussrechnung zur Unternehmensbewertung zu verstehen und anzuwenden.

• können komplexe finanzwirtschaftliche Sachverhalte auf Englisch präzise ausdrücken (sprachliche Kompetenzen) und zu präsentieren.

After successfully completing the module, students will be able to:

• Identify the framework conditions of international accounting and assess the impact of different accounting standards.

• Understand financial statements and their key components.

• Engage in discussions about the significance of capital flows.

• Accurately analyze and evaluate financial reports and companies using key financial ratios.

• Critically reflect on the learned analytical methods and apply them in practice.

• Discuss and apply principles and instruments of value-based corporate management.

• Understand the theoretical and practical relationships between investment and financing decisions.

• Assess investment decisions and make well-founded, independent decisions.

• Understand, design, and apply financial reporting systems.

• Comprehend and apply financial modeling calculations and cash flow statements for business valuation.

• Express complex financial matters precisely in English (language skills) and present them effectively.

Verwendbar im Masterstudiengang Business Administration

Zum Selbststudium empfiehlt sich den Studierenden folgende Literatur:

• Brealey, R.A./ Myers, S.C. / Allen F. (2019): Principles of Corporate Finance (13th ed.), McGraw-Hill.

• Charifzadeh, M., Taschner, A. (2017). Management Accounting and Control, Wiley.

• Coenenberg et al. (2018). Einführung in das Rechnungswesen (7. Aufl.). Schäffer-Poeschel.

• Harrison, W. T. et al. (2018). Financial Accounting (11th ed.). Pearson.

• Mondello, E. (2022): Corporate Finance, SpringerGabler Verlag, Wiesbaden.

• Ross, S. A. / Westerfield, R. W. / Jordan, B. D. (2008): Corporate Finance Fundamentals (8th ed.), McGrawHill.

• Seal, W., Rohde, C., Garrison, R.H., Noreen, E. W. (2018): Management Accounting (6th ed.), McGraw-Hill.

• Weygandt, J. J. & Kimmel, P. D. & Kieso, D.E. (2018). Financial Accounting with International Financial Reporting Standards (4th ed.). John Wiley & Sons.

• Young, S. D. / O’Byrne, S. F.: EVA and Value Based Management, McGraw-Hill, 2001.

• Drees-Behrens, C., et al. (2021): "Finanzmathematik, Investition und Finanzierung", 10. Auflage, Oldenbourg Wissenschaftsverlag.

• Drukarczyk, J., Lobe, S. (2021): "Finanzierung", 14. Auflage, UVK Verlag

• Meyer, C. (2020): "Finanzielles Rechnungswesen: Einführung mit Beispielen und Aufgaben", 4. Auflage, EXPERTsuisse.

• Baetge, J., Kirsch, H.-J., Thiele, S. (2020): "Konzernbilanzen", 12. Auflage, IDW Verlag.

Keine